dik za odpověď,
musím přiznat, že mi to ještě pořád není úplně jasné. Vezmu to laicky na příkladu. Dnešní kurz call amerického warrantu na ČEZ se strike 500 Kč se splatností 14.06.2006 je 1,120 EUR, je tam poměr 0,1, tudiž na jednu akcii ČEZu jich potřebuji 10, což dělá 11,2 EUR při kurzu 28,5 je to tedy 319.2. Sečtu-li těch 500+319,2 dostanu 819,2. Pokud cena ČEZu se bude s blížící splatností warrantu růst nad těch 819,2 tak poroste i warrant. Pokud ale půjde dolu tak bude sešup i v ceně warrantu.
Chápu časovou hodnotu dobře jako nějakou prémii nad součet ceny akcie a kurzu warrantu, která je tím větší čím větší je doba do splatnosti a volatilita?
U tohoto warrantu má Deutsche Bank uvedenu časovou hodnotu 0,1?? V jaké je to jednotce? EUR, procenta???
Dík za pomoc